Tehokas due diligence -prosessi ja parannuksia pienelle tiimille
Johdanto
Verger Capital Management tarjoaa OCIO-palveluja voittoa tavoittelemattomille organisaatioille, kuten yhteisöille ja säätiöille. Verger perustettiin vuonna 2014, ja se syntyi Wake Forest Universityn sijoitusyksiköstä. Vergeriä johtaa entinen yliopiston CIO ja sijoitustiimi, joka hallinnoi tällä hetkellä 1,9 miljardia dollaria hallinnoitavia varoja. Verger käyttää Nasdaq eVestment™ TopQ+:aa Due diligence -prosessinsa kehittämiseen ja tuottaa datasta merkityksellistä tietoa.
Taylor Jackson, CFA, sijoitusjohtaja Vergerillä, on nähnyt omakohtaisesti, miten Vergerin due diligence -prosessi on kehittynyt TopQ+:n käyttöönoton myötä. Aiemmin Verger käytti sisäisesti ylläpidettyä taulukkomallia, jossa GP:ltä pyydettiin kassavirtoja, jotta voitiin laskea kauppakohtainen track record syvällistä kvantitatiivista analyysiä varten päätöksenteon tueksi. Aiemmassa prosessissa datan syöttäminen malliin ja analyysin tuottaminen vei useita päiviä. Nyt "TopQ+ antaa meille mahdollisuuden saada tiedot sisään paljon nopeammin, mutta myös käydä ne läpi tehokkaammin," Jackson sanoo.
Nasdaq eVestment TopQ+ antaa LP:ille mahdollisuuden saada täydellisemmän näkymän sijoitusjohtajan suorituskykyyn ja löytää uusia havaintoja samalla kun prosesseja sujuvoitetaan ja yhdenmukaistetaan tarvittavalla aineistolla. TopQ+ automatisoi nopeasti sijoitusjohtajan sopimustason tulosrekisteritiedot ja poistaa tuntien, jopa päivien, tarpeen aineiston puhdistamiselta, syöttämiseltä ja mallipohjien uudelleenmuotoilulta. TopQ+ on parantanut Vergerin huolellisuusprosesseja ja kykyä johtaa aineistosta merkityksellisempää tietoa – erityisesti heidän pienen tiiminsä osalta.
Viitaten aiempaan prosessiin Jackson sanoi, "Suurin haaste, erityisesti pienessä tiimissä, oli aika, joka kului aineiston saamiseen malleihin, joita tarvitsimme analyysimme tekemiseen. Se on tietenkin valtava resurssi. On aina hyödyllistä löytää keinoja saada osa tuosta ajasta takaisin."
Hän lisäsi, "Se, mikä aiemmin olisi vienyt minulta pari päivää, eli tiedon löytäminen ja siirtyminen seuraavaan sijoitusjohtajaan tällaisessa toimintaympäristössä kuin nyt, on todennäköisesti ollut suurin hyöty."
Verger Capital Management
Taylor Jackson, CFA
sijoitusjohtaja, Verger Capital Management
Description:
OCIO
Sijainnit:
Winston-Salem, Pohjois-Carolina
Taylor Jackson"Suurin haaste, erityisesti pienessä tiimissä, oli se aika, joka kului siihen, että tiedot saatiin malleihin, joita tarvitsimme aineistoanalyysin tekemiseen. Se on tietenkin merkittävä resurssi. On aina hyödyllistä löytää keinoja saada osa tuosta ajasta takaisin."
Yhden totuuden lähteen luominen ja tiedon eheyden vahvistaminen
Manuaalisen työn vähentäminen ja aineiston jakaminen tiimin kesken vaivattomasti olivat merkittäviä etuja. "Se, että käytössä on yksi keskitetty paikka, johon joku voi syöttää tiedot ja josta kuka tahansa voi käydä katsomassa niitä koskematta mihinkään, vaan ainoastaan nähdä lopputuloksen, on ollut erittäin hyödyllistä."
Siirtyminen perinteisestä jaetusta asemasta rahastonhoitajan tulosrekisterien tallentamiseen keskitettyyn sijaintiin, kuten Nasdaq eVestment TopQ+:aan, "antaa koko tiimille mahdollisuuden perehtyä kyseiseen strategiaan ja nähdä käytännössä sama, mitä muutkin näkevät."
Pienessä tiimissä on myös paljon helpompaa, että joku toinen voi tarvittaessa ottaa tehtävän hoitaakseen ja syöttää tiedot Nasdaq eVestment TopQ+:aan. Jos käytössä on Excel- tai Access-malli, sen toiminnan ymmärtäminen vaatii paljon koulutusta ja aikaa. Käytännössä sen osaa lopulta vain yksi henkilö.
Nopeammat, dataohjautuvat päätökset
Verger havaitsi, että käytettävissä olevien tietojen ja analytiikan avulla päätöksiin päästiin nopeammin. Kun Jackson puhui Nasdaq eVestment TopQ+:n vaikutuksista ja siitä, miten hyödynnetyt näkemykset ovat vaikuttaneet heidän päätöksentekoonsa, hän sanoi, ""Pääsemme päätöksiin hieman nopeammin. Jos aiomme hylätä kohteen, meidän ei tarvitse perehtyä aineistoon yhtä syvällisesti tai yhtä pitkään. Jos TopQ+:sta näkyy riittävästi varoitusmerkkejä ja sen jälkeen vielä muutamia muita, kohteen hylkääminen on melko helppoa.""
Hän lisäsi, "Se säästää taas aikaa. Jos pystymme tekemään päätökset nopeammin, voimme siirtyä seuraavaan tehtävään, mikä on pienelle tiimille merkittävä etu."
Jackson on löytänyt myös odottamattomia etuja: TopQ+:n käytön jatkuessa vuosien ajan meille on noussut erityisen tärkeäksi muokattavissa oleva suodatus, jonka avulla tietoja voidaan rajata ja tarkentaa, jotta käytössämme olevista tiedoista saadaan hieman merkityksellisempää tietoa.
Hän jatkoi, "Lisää näkemystä ajatellen sanoisin, että on todennäköisesti alueita, joita emme ehkä olisi aiemmin tarkastelleet TopQ+:n avulla, koska tuohon aineistoon perehtyminen olisi ollut niin vaikeaa – olipa kyse sitten sopimusten koosta tai siitä, millaisia vaikutuksia niillä oli sijoitusjohtajan tuottoihin."
Taylor Jackson"Nasdaq eVestment TopQ+ auttaa varmistamaan, ettei mitään jää huomaamatta ja että mukana ovat oikeat kumppanit ja oikeat managerit."
Sijoituspäätösten vahvistaminen ja uusien mahdollisuuksien löytäminen
Uusia sijoituksia arvioitaessa ja managerien kanssa käytäviin kokouksiin valmistauduttaessa Verger hyödyntää Nasdaq eVestment TopQ+:aa valmistelujen tukena. ”Kun käymme keskusteluja potentiaalisten uusien managerien kanssa, TopQ+:ssa jo olevien tietojen tarkastelu auttaa arvioimaan, onko keskusteluun ylipäätään syytä. Emme voi osallistua kaikkiin kokouksiin, joten on aina hyödyllistä pystyä seulomaan, mitkä kokouksista ovat merkityksellisimpiä.”
"Voimme ajaa nopeasti muutamia universumijoukkoja nähdäksemme, ketkä muut toimijat ovat mukana ja millaisilla markkinoilla ja minkä kokoisilla markkinoilla aiomme sijoittaa. Se antaa meille käsityksen siitä, ketä muita on liikkeellä ja ovatko he nyt markkinoilla. Se antaa meille syyn ottaa johonkin yhteyttä ja mahdollisesti aloittaa suhde."
Nasdaq eVestment TopQ+ vahvistaa Vergerin tekevän oikeita valintoja ja sijoituksia, "TopQ+ auttaa varmistamaan, ettemme jätä mitään huomiotta ja että olemme oikeiden kumppaneiden ja oikeiden sijoitusjohtajien kanssa."
Työskentelemme aktiivisesti parantaaksemme käyttökokemustasi kääntämällä lisää sisältöä. Huomioithan kuitenkin, että sivua, jolle olet siirtymässä, ei ole vielä käännetty.
Arvostamme ymmärrystänne ja kärsivällisyyttänne, kun jatkamme palvelujemme parantamista.
Tekoälykäännös
Käännöstyökalumme pyrkii tarkkuuteen, mutta mikään konekäännös ei ole virheetön eikä korvaa ihmiskääntäjiä. Käännökset tarjotaan käyttömukavuuden vuoksi, "sellaisina kuin ne ovat." Emme takaa englannista muille kielille tehtyjen käännösten tarkkuutta, luotettavuutta tai oikeellisuutta. Tietyt sisällöt eivät välttämättä käänny tarkasti ohjelmistorajoitusten vuoksi. Sivustolla alkuperäinen englanninkielinen teksti on ensisijainen. Käännösten erot eivät ole sitovia, eikä niillä ole oikeudellista merkitystä vaatimustenmukaisuuden tai täytäntöönpanon kannalta. Jos käännetyn sisällön tarkkuuteen liittyy kysymyksiä, tutustu sivustomme viralliseen englanninkieliseen versioon.